Piše: Vladimir Đukanović
Jedan od klipova na internetu koji je podigao dosta prašine jeste moja tvrdnja o složenoj kamati. Ako odvojite 100 dolara mesečno i uložite u berzu, i ta berza u proseku raste 10% godišnje, nakon 40 godina imaćete 531.111 dolara. Digla se internetska kuka i motika s kritikama. Kako je to moguće? Pa to je samo 48.000 dolara, mnogi su zaključili jednostavno sabirajući mesece u 40 godina i množeći sa 100 dolara. „I ovaj nam je neki finansijski stručnjak”, glasi moj omiljeni komentar iz ove male sajber-epizode. Nikada nisam imao iluzije o nivou obrazovanja u ovom delu Evrope, ali ovaj nivo neznanja me je šokirao. Ono što sam smatrao da svaka osoba sa osnovnom školom ima u malom prstu ispade viša matematika.
Termin compound interest zapamtite dobro. Sretaćete se svuda sa složenom kamatom u finansijskoj literaturi i morate imati osećaj za moć kamate na kamatu. Još je Albert Ajnštajn rekao: „The most powerful force in the universe is compound interest Slavni fizičar je duboko razumeo složenu kamatu jer je u svojim matematičkim modelima razumeo šta znači mali procentualni rast tokom dugog perioda. Sama ideja investiranja leži na temelju ovog koncepta, jer da nije tako, logika štednje i investiranja ne bi bila validna.
Jedno od trik-pitanja tokom intervjua za posao na Volstritu često je bilo vezano za ovaj koncept. Ko nema fundamentalni osećaj za složenu kamatu, nema šta da radi u ovoj industriji.
Ako vam neko ponudi poklon od sto miliona dolara za Novu godinu koji dobijate 1. januara ili jedan dolar 31. januara, ali koji se duplira svaki dan u tom mesecu, koji ćete poklon uzeti? Većina se uhvati za prvu opciju i ne može da pretpostavi da je druga opcija preko deset puta vrednija i iznosi tačno 1.073.741.824 dolara. Upravo ste propustili priliku da postanete milijarder birajući ono što je matematički manje. Na ovakvo pitanje morate tačno da odgovorite na intervjuu za posao, ali i da obrazložite zašto je to tako. Uzmite digitron, ukucajte broj 1 i pomnožite ga sa 2 trideset puta.
Druga slavna priča vezana za složenu kamatu govori o mudracu koji je kralju spasao život. Kralj je zauzvrat hteo mudracu da ispuni bilo koju želju. Skromni starac mu zatraži zrno pirinča na prvom polju šahovske table, ali da na svakom sledećem duplira broj zrna. Kralj, iznenađen skromnošću mudraca, brzopleto pristade ne sanjajući u kakvu je transakciju ušao. Kako šahovska tabla ima 64 polja, dupliranjem na poslednjem polju dolazimo do 9.223.372.036.854.775.808 zrna pirinča. Na poslednjem polju je 263 zrna pirinča, što je više od sveg pirinča ikada proizvedenog i koji će se ikad proizvesti. Razumevanje eksponencijalnog rasta jeste jedna vrsta mudrosti koju morate da posedujete zarad stabilne finansijske budućnosti. A koliko je zrna pirinča na celoj tabli? Probajte da izračunate taj broj.
Važno je da čitalac ovog članka uvek ima na umu da je ova sila iza višedecenijskog truda koji vodi u finansijsku sigurnost. Kapital se brzo množi što je osnovica veća, prinos veći i što je duži vremenski period investicije. Ako krenemo od toga da je čitalac prosečan građanin koji nema bitnu početnu ušteđevinu, moramo da radimo na ova druga dva elementa jednačine.
Godišnji profit ili prinos jeste ono na čemu moramo da radimo. Naš target od 10% godišnje u proseku nije lako postići. Naročito je teško ostvariti ovaj cilj na pasivan način, koji ne iziskuje veliki broj radnih sati. Zato složena kamata mora da nam bude mantra koju ćemo ponavljati svojoj deci, porodici i prijateljima. Moje veliko razočaranje jeste upravo nivo znanja vezanih za jednostavnu aritmetiku. Iako nemamo veliku osnovicu od koje krećemo, edukacijom možemo zajedno da naučimo kako da iz godine u godinu ostvarimo targetirani profit. Moja knjiga „Tajne Investiranja“ se upravo bavi ovom temom.
Poslednji element jednačine je najlakši, i to je vreme. Svakog meseca disciplinovano odvajati štednju koju ćemo investiciono plasirati – to može svako bez ikakvih prepreka. Krenite što mlađi, ali upamtite da nikada nije kasno. Ako imate 30, 35, 40 ili 50 godina, ključno je da sad promenite pristup finansijama. Generacijski imetak se stvara tako što je neko nekada u porodici razumeo koncept složene kamate i krenuo u investicije koje su često decenijske. Priče o brzim bogatstvima su baš to – samo priče. Jer na svaku brzu akumulaciju imetka imate na stotine primera porodica koje su generacijama radile i investirale i zato su finansijski stabilne. Samo je pitanje da li ćete vi biti ta osoba u vašoj porodici koja će prekinuti niz promašenih investicija i finansijskih zabluda.
Tabela koja sledi vizuelno dočarava gde ćete biti za 40 godina ako krenete u akciju ovog meseca. Plavom je označena nominalna vrednost novca koji ste odvajali, a crvena prikazuje krajnji balans na računu. Svakom uspešnom investitoru ovaj grafikon je ikona koja mu uvek trepti pred očima.
Ovo je takođe odličan primer koja je razlika između onih koji kapital drže u „slamarici”, i onih koji ga akumuliraju po stopi od 10% godišnje. Prvi ima nominalnu vrednost koju će inflacija nakon tog perioda bitno istopiti, a drugi je neutralisao inflaciju i preko toga stvorio dodatnu vrednost. Na mojoj veb-stranici www.vladimirdjukanovic.com imate kalkulator za izračunavanje složene kamate. Menjajte glavnicu, mesečni doprinos, kao i godišnji prinos. Probajte mnogo kombinacija kako biste dobili osećaj za ovaj ključni koncept. Termin compound interest od sada je vaš omiljeni sklop reči na engleskom, pa istražite dalje sami moć složene kamate.
Izvor: Fejsbučenje
